當(dāng)前，以市場配置棉花資源已成必然趨勢， 在外部環(huán)境、貸款企業(yè)經(jīng)營行為已經(jīng)發(fā)生深刻變化的情況下，中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行在棉花信貸管理方面的工作中應(yīng)把握以下幾個基本原則：     －－棉花貸款是按商業(yè)化原則有理的政策性貸款。     毫無疑問，棉改前的棉花貸款是政策性貸款。國家賦予供銷社棉花企業(yè)敞開收購、保證棉花價值順利實現(xiàn)的重要職責(zé)，收購資金作為與之相配套的制度安排，是實現(xiàn)棉花價值的必要條件；保證收購資金及時足額供應(yīng)，既是棉花企業(yè)執(zhí)行國家政策的首要前提，又是國家保護(hù)棉花生產(chǎn)的重要體現(xiàn)。     －－合理確定棉花貸款的投向。     一是棉花貸款對象的選擇。長期以來，國家只允許供銷社棉花收儲企業(yè)從事棉花收購、初加工、銷售業(yè)務(wù)?！秶鴦?wù)院關(guān)于深化棉花流通體制改革的決定》規(guī)定，供銷社及其棉花企業(yè)，農(nóng)業(yè)部門所屬的良種棉加工廠和國營農(nóng)場，經(jīng)資格認(rèn)定的紡織企業(yè)可以直接收購林工和經(jīng)營棉花。面對多種類型的棉花收購加工企業(yè)，農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行如何選擇貸款對象是一個事關(guān)棉花信貸發(fā)展方向的重大問題。目前可供選擇的方案大致有兩種：其一是站在支持棉花產(chǎn)業(yè)發(fā)展的角度，將所有取得收購資格的棉花收購企業(yè)全部作為貸款支持對象。這種方案的好處主要是有 利于拓展農(nóng)發(fā)行的信貸業(yè)務(wù)空間，有利于在整體上推動棉花產(chǎn)業(yè)的發(fā)展；其弊端主要是有可能削弱或動搖供銷社棉花收購企業(yè)的主渠道經(jīng)營地位，對國家宏觀調(diào)控產(chǎn)生一定的負(fù)面影響，以及不利于農(nóng)發(fā)行存量資產(chǎn)的盤活。其二是立足于現(xiàn)有貸款對象，支持棉花企業(yè)深化改革，完善內(nèi)部經(jīng)營機(jī)制，將棉花企業(yè)改造成適應(yīng)市場競爭需要的現(xiàn)代企業(yè)，在此基礎(chǔ)上通過信貸扶持來支持棉花企業(yè)業(yè)務(wù)的發(fā)展，提高市場競爭力和占用率。這種方案的好處是有利于維護(hù)供銷社棉花收購企業(yè)的主渠道地位，有利于國家宏觀調(diào)控。從現(xiàn)狀看，供銷社棉花企業(yè)雖然在市場競爭中不可避免地會遇到較大的沖擊，也可能會在局部地區(qū)喪失主渠道地位，但從全局看，其主渠道地位短時期內(nèi)難以改變，這有利于農(nóng)發(fā)行存量資產(chǎn)的管理與盤活。長期以來，供銷社棉花企業(yè)發(fā)揮著支持農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、服務(wù)棉農(nóng)的政策性功能，并占用著大量的農(nóng)發(fā)行政策性資金，與農(nóng)發(fā)行形成了長期穩(wěn)定的借貸關(guān)系。 將供銷社棉花企業(yè)作為農(nóng)發(fā)行貸款對象，一方面，可以體現(xiàn)國家發(fā)展農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)、保護(hù)農(nóng)民利益的要求；另一方面，可以通過發(fā)放新增貸款，盤活原有貸款存量，進(jìn)一步提高農(nóng)發(fā)行的貸款質(zhì)量。     二是棉花貸款種類的選擇。目前農(nóng)發(fā)行對棉花企業(yè)只發(fā)放收購貸款、儲備貸款和調(diào)銷貸款，這種貸款投向的單一性，難以適應(yīng)棉花企業(yè)正常運轉(zhuǎn)和提高技術(shù)水平的需要。籽棉成為皮棉，必須經(jīng)過初加工、打包等環(huán)節(jié)，因而棉花企業(yè)既是棉花流通企業(yè)，也是棉花初加工企業(yè)。棉花收儲企業(yè)要保持較強的競爭力，必須進(jìn)行加工廠房和機(jī)器設(shè)備的更新?lián)Q代和技術(shù)改造。良種棉加工廠繁育良種，從事科研和技術(shù)推廣，都需要一定數(shù)量的資金支持。棉花企業(yè)經(jīng)過幾次棉花購銷市場的波動，大多虧損嚴(yán)重，基本沒有自有資金，只能靠銀行注入貸款。按照現(xiàn)行的貸款管理規(guī)定，棉花企業(yè)不得到其他銀行開戶和取得貸款，其資金需要只能依靠農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。因此，農(nóng)發(fā)行應(yīng)增加棉花企業(yè)設(shè)備貸款、技術(shù)改造貸款、良種棉加工廠技術(shù)推廣與應(yīng)用貸款多貸款種類，對棉花企業(yè)合理的資金需求給予信貸支持。這既有利于增強企業(yè)的競爭能力和棉花企業(yè)的健康發(fā)展，也有利于農(nóng)發(fā)行存量貸款安全和信貸資金的良性循環(huán)。     －－遵循棉花貸款的商業(yè)化管理原則。     對棉花貸款實行商業(yè)化管理的主要內(nèi)容，一是以確保棉花貸款的安全性、流動性和效益性為貸款管理的基本目標(biāo)，實現(xiàn)棉花貸款從投放到回籠的良性循環(huán)，獲取正當(dāng)?shù)男刨J收益。二是以“以銷定貸，以效定貸”為貸款管理的基本原則，把住棉花貸款投放關(guān)?！颁N”是指產(chǎn)品有市場，適銷對路。這就要求棉花企業(yè)有穩(wěn)定的購買客戶，有真實可靠、能實現(xiàn)的購銷合同協(xié)議，或有潛在的銷售能力、優(yōu)良的銷售記錄?！靶А笔侵附?jīng)營有效益，棉花企業(yè)經(jīng)營能否獲得適當(dāng)?shù)睦麧櫥? 毛利?！颁N”是基礎(chǔ)，“效”是關(guān)鍵。三是要建立以收貸收息為核心的貸款監(jiān)測考核體系。以企業(yè)的單筆購銷業(yè)務(wù)狀況作為考核貸款的監(jiān)測指標(biāo)，要以棉花企業(yè)一定時期的經(jīng)營效益作為考核貸款的主要因素；將收貸率和收息率作為考核貸款的主要指標(biāo)，將到期貸款回收率和應(yīng)收利息回收率作為考核貸款管理水平的主要依據(jù)。四是要建立以貸款風(fēng)險防范為核心的貸款體系。在“收多少棉花，發(fā)放多少貸款”的原則下，核對收購碼單構(gòu)成貸款的基本條件。棉花購銷市場化后，核對碼單只能作為檢驗貸款物資保證的一種輔助監(jiān)測手段，因此必須盡快建立起新的貸款條件體系，只有具備一定條件的棉花企業(yè)，農(nóng)發(fā)行才能對其發(fā)放棉花貸款。